（原标题：HBM竞争j9九游会官方，进一步加重！）

若是您但愿不错连续碰头，接待标星保藏哦~

开始：内容来自半导体行业不雅察（ID：icbank）空洞自网络，谢谢。

SK 海力士和好意思光的 HBM 供应已售罄，直至 2025 年底。可见，HBM 的需求显着当先了供应。

图片开始：AMD

SK海力士首席扩充官本周示意，该公司2024年和2025年大部分时辰的高带宽内存 (HBM) 供应已售罄。好意思光首席扩充官在3月份发表了肖似言论后又发表了这一声明。他示意，该公司的 HBM分娩已在2025年底一说念售罄。本体上，这意味着HBM供不应求。

由于 SK 海力士的阛阓占有率更大，该公司的声明失色光的影响更大。凭证 TrendForce 的数据，SK海力士当今占据HBM阛阓46%至49%的份额，其摧残度与好意思光 4% 至 6% 的较小阛阓份额造成昭着对比。SK海力士和好意思光的产能已满，这意味着当年几个季度业界 HBM3和HBM3E总供应量的一半以上仍是售罄。天然三星（唯独剩下的HBM分娩商）尚未对其HBM预订发表挑剔，但它很可能濒临肖似的需求，何况其高带宽内存居品在当年几个季度也将售空。尽管如斯，不错细则地说，HBM的需求险些无法随和其供应。

这并不颠倒令东说念主诧异，因为东说念主工智能磨真金不怕火和推理对高等处理器的需求握住加多，对关系组件（尤其是 HBM 内存和高等封装干事）的需求也随之加多。2014 年头次推出高带宽内存的 SK 海力士仍然是最大的 HBM 堆栈供应商，很猛进度上是因为它向 Nvidia 出售居品，Nvidia 是最收效的 AI 和 HPC GPU 供应商。Nvidia 的 H100、H200 和 GH200 平台严重依赖 SK hynix 提供 HBM3 和 HBM3E 内存。

处理器需求的激增与东说念主工智能罗致的扩大径直关系，而 Nvidia 的 H100 和 H200 等处理器需要快速、大容量的内存，而传统 DDR5 和 GDDR6 无法提供这些内存。因此，HBM3 和 HBM3E 的需求前所未有。与此同期，Nvidia 并不是唯独对 HBM 有需求的公司，亚马逊、AMD、Facebook、谷歌(Broadcom)、英特尔和微软也在加大其最新 AI 和 HPC 处理器的分娩。

此外，该公司示意已启动与客户协作推出新式12-Hi 36GB HBM3E堆栈样品，诡计于本年第三季度启动批量发货。这一开导是 SK 海力士保握当先地位并随和需要高容量 HBM3E 措置决策的客户握住增长的需求的战术的一部分。

Nvidia可能会加重SK海力士和三星电子之间的竞争，以裁汰HBM价钱。

跟着三星电子告示辩论加强“时代当先地位”，有迹象标明HBM阛阓的竞争正在加重。一些分析师以为，Nvidia 正在刺激韩国当先公司三星电子和 SK 海力士之间的竞争，这两家公司齐活跃在 HBM 阛阓。他们以为，此举的方针是通过加重两家公司之间的竞争来裁汰向 Nvidia 供应的 HBM 价钱。

据华尔街和业内东说念主士音信，英伟达在纽约证券来去所的股价在5月22日发布第一季度财报之前呈下落趋势。铁心来去收盘，英伟达股价已下落3.89% % 至 830.41 好意思元，响应出该公司的地位不屈定，往翌日内价钱随机下落当先 5%。

AMD和Super micro等同业公司最近的功绩和预测均未达到阛阓预期，激励了东说念主们对英伟达财务功绩的担忧。HBM价钱的大幅飞腾加重了这些担忧；国外讲演浮现，第三代HBM、HBM3 DRAM的价钱自2023年以来仍是飞腾了五倍多。关于制造AI芯片的Nvidia来说，要津部件HBM的资本飞腾是不成幸免的，这加大了对开导资本的影响。这种情况证据了英伟达正在激励竞争的分析。

最近筹商 Nvidia 在 HBM 阛阓的暗昧信息激励了筹商蓄意挑动竞争的揣度。据报说念，Nvidia故意泄露信息，饱读吹现存和潜在供应商之间的竞争，以压低HBM价钱。旧年3月25日SK集团董事长崔泰源和黄仁勋在硅谷的匆忙中会面似乎与这些策略筹商。

尽管英伟达仍是测试三星电子业界首款开导的 HBM3E 12 层居品一个多月了，但他们尚未就其供应作念出明确的告示。这被解读为三星电子的激励策略，三星电子告示将从第二季度启动量产HBM3E 12层居品。

价钱竞争不测中激励了一场“时代竞赛”，从长久来看，这被视为“积极的”，因为三星电子和SK海力士的根柢辩论是增强各自的时代材干，使HBM更快、更低廉。通过英伟达，若是他们约略罢了存竞争力的订价，就不错增强他们的全体阛阓竞争力。

侥幸的是，咱们公司最近为减少对 Nvidia 的依赖所作念的力争取得了积极的评价。他们正在力争通过与其他公司协作来罢了 HBM 供应阶梯多元化。

三星电子高管定于 6 月 5 日出席在首尔举行的英特尔东说念主工智能峰会，展望英特尔首席扩充官帕特·基辛格 (Pat Gelsinger) 将在会上发表说话。基辛格和三星高管之间有可能就东说念主工智能加快器开导和 HBM 供应进行探究。尽管英特尔仍是开导了我方的东说念主工智能加快器，但它仅占据0.5%的阛阓份额，这标明需要进行要津变革。SK海力士也在推动其HBM时代并探索新址品开导契机。他们与台湾晶圆代工龙头企业台积电签署了一份海涵备忘录，协作开导第六代 HBM4 居品。

https://www.businesskorea.co.kr/news/articleView.html?idxno=216383

https://www.tomshardware.com/pc-components/gpus/hbm-supply-from-sk-hynix-and-micron-sold-out-until-late-2025

点这里加关心，锁定更多原创内容

*免责声明：本文由作家原创。著述内容系作家个东说念主不雅点，半导体行业不雅察转载仅为了传达一种不同的不雅点，不代表半导体行业不雅察对该不雅点赞同或扶助，若是有任何异议，接待筹商半导体行业不雅察。

今天是《半导体行业不雅察》为您共享的第3756期内容，接待关心。

『半导体第一垂直媒体』

及时 专科 原创 深度

公众号ID：icbank

可爱咱们的内容就点“在看”共享给小伙伴哦